见习记者 商依琳
近日，记者走访多家银行，在银行显眼处的宣传板上都少不了“大额存单”的身影。多位银行理财经理也不约而同地向记者推荐投资大额存单。
不得不说，在存款利率不断走低,银行理财产品收益持续缩水,保本理财产品逐步退出市场的前提下,大额存单的竞争力确实明显增强了。而且相比其他投资方式，如银行理财产品、国债和宝宝类理财，大额存单在收益性、风险性和流动性方面都有其优势。
最重要的是，近期，各期限大额存单平均利率虽然涨跌不一，但其利率相对其他理财产品依然坚挺，3年期大额存单平均利率更是创下2015年大额存单成立以来的最高水平。20万元门槛的大额存单各期限利率较基准利率上浮幅度全部都在50%以上。而且门槛越高，上浮幅度也会相应增加。
大额存单
各方面存明显优势
很多投资者向记者表示，大额存单让他们望而却步的主因是因为它名字里的“大额”两字。相比大多数其它投资方式来说，大额存单的投资门槛确实略高，最低也需要20万元起购。
但是如果你有足够的资金，那么相比银行理财产品、国债和宝宝类理财，在收益性、风险性、流动性上大额存单都各有其优势存在。
具体来看，在收益性上，大额存单利率相对坚挺。融360在2019年2月底监测了各大银行的大额存单利率，其中20万门槛的大额存单3个月期平均利率是1.653%，6个月期平均利率是1.954%，1年期平均利率是2.262%，2年期平均利率是3.159%，3年期平均利率是4.147%。
3个月期和2年期大额存单利率略有下降，6个月期、1年期、3年期大额存单利率则继续上升，其中6个月期和3年期利率均较上个月上涨了0.009个百分点，均创2015年大额存单成立以来的最高水平。
而且大额存单各期限利率较基准利率上浮幅度全部都在50%以上，均在50%-51%之间。这还仅是针对20万元门槛的大额存单，如果门槛更高，利率和上浮幅度也要更高。
相对的，银行理财收益率已经连续12个月下跌，已经创造了22个月以来的最低值。由于2019年流动性宽松预期仍然强烈，银行理财收益率仍存在下行的可能性。融360大数据研究院数据监测显示，2018年银行理财的平均预期收益率最高值在2月份，达到4.91%，之后一直在持续下跌，2019年2月银行理财平均预期收益率跌至4.35%。
前不久刚完成2019年首发的第一期和第二期储蓄国债，其两期利率与去年相同，三年期、五年期分别为4.0%、4.27%。五年期的收益相比大额存单平均利率还算客观，但抢购难度也相应增加。而三年期的收益就要比大额存单平均利率低上不少了。
而宝宝类理财的收益率更是连创新低，融360大数据研究院数据监测显示，78只宝宝理财产品上周(2019年3月15日至2019年3月21日)的平均收益率为2.63%。78只互联网宝宝产品中，仅剩10只宝宝产品最高7日年化收益率（以宝宝对接的货币基金收益率最高的计算）在3%以上。互联网宝宝收益率排名第一的活期宝7日年化收益率也仅为3.59%。
在风险性上，大额存单因为是银行存款产品，因此其风险相对较低，甚至可以说是几乎没有风险的。银行的大额存单产品也是可以保证本息安全的，如果用户是本息金额在50万元以内，那么即便是遇到银行倒闭，自己的资金也会在7天内得到存款保险的赔付，因此在资金安全方面也是有保障的。用户在进行大额存单时都是电子凭证，不会像以前的存折存款一样用纸制凭证存在丢失的可能。除非银行系统出现重大事故，但是按照常理来讲，银行系统出现严重故障的可能性微乎其微。
而银行理财如今则必须打破刚兑，保本理财渐渐退出市场的过程中，其风险性也在缓缓提升。即使是中低风险的稳健型银行理财产品，在购买时也要明确知道，一旦出现风险会发生得不到相应收益甚至损失本金的情况。
国债的安全性也是极高的，而且由于有国家背书，甚至在投资者心中，其安全性要高于大额存单。
至于宝宝类理财，一般来说，都是和货币基金挂钩，基本不存在风险，也比较安全。
在流动性上，大额存单其实是可以提前转让、支取和赎回的。最重要的是存单提前支取不会损失太多利息，不像定存，提前取的话只能按活期。大额存单是分档计息的，举个例子：比如你买了100万元5年期的大额存单，假设利率为4.6%，如果你在15个月后急用10万元，需提前支取。那么提前支取部分所能拿到的利息为：1年期档计算所得的利息（2.1%）＋3个月档应得利息（1.54%），剩下如果有零头天数，就按活期利率（0.35%）计息。
银行理财产品在流动性上则较差一些，因为大多数较高收益的银行理财都属于封闭型，且投资期限越长的收益率也会越高。这类长期封闭型银行理财的流动性并不高，因为封闭期内是无法取出资金的。
今年首发的两期国债也可以提前支取，靠档计息。从购买之日起，两期国债持有时间不满半年不计付利息，满半年不满1年按年利率0.74%计息，满1年不满2年按2.47%计息，满2年不满3年按3.49%计息。第二期国债持有时间满3年不满4年按3.91%计息，满4年不满5年按4.05%计息。
流动性最佳的肯定是宝宝类理财，基本都可以随时支取。
小银行大额存单 利率有优势
记者通过梳理，发现国有银行大额存单平均利率最低，股份制银行居中，城商行最高。
国有银行和股份制银行大多设置了不同门槛的大额存单，购买起点越高、利率也越高。城商行则大多只有20万元门槛的大额存单，不过城商行20万元起购的大额存单利率往往要比国有银行和股份制银行30万元、50万元、100万元等高门槛的大额存单利率更高。
所以，投资者想要追求更高收益的可选择在地方性银行购买大额存单。
据了解，大部分银行的大额存单都是到期一次性还本付息，但是也有银行的大额存单是月还息、到期还本。
对于同一家银行来说，如果存在两种付息方式，那么月还息到期还本的大额存单利率要更低一些。比如，中国工商银行100万元起购的3年期大额存单，一次性还本付息的利率是3.988%，月还息到期还本的利率是3.85%。
也就是说，一次性还本付息的最终收益比月还息到期还本要高上一些。但是，考虑到通胀问题，其实两种方式的收益基本没差别。
那么，如何选择就要看投资者的自身情况。如果投资者本身每月没有持续稳定的收入，希望将大额存单每个月的利息当生活零用资金，则选择月还息到期还本的大额存单比较合适。如果投资者更看重产品到期后收益的高低，那么选择一次性还本付息的大额存单更加合适。
来源：新闻晨报 作者：商依琳
